顶尖财经网(www.58188.com)2024-3-28 8:16:14讯：

【08:09 青岛啤酒(600600)：结构升级趋势不改 关注旺季销量表现】

　　3月28日给予青岛啤酒(600600)买入评级。

　　盈利预测：受行业竞争加剧及消费需求恢复不及预期的影响，公司23Q4 整体销量有所承压。展望2024 年全年，现饮场景持续恢复，公司Q2 起基数较低，夏季在奥运拉动和高温催化下销量有望实现大幅改善，建议关注旺季销售情况；成本端大麦原料价格下降确定性强，夜场、餐饮等消费场景的恢复有望持续助力高端化进程，看好公司作为行业龙头的增长确定性。该机构根据公司年报对盈利预测进行调整，预计公司 2024-2026 年实现营收356.6/372.6/388.4 亿元， 同比+5.1%/+4.5%/+4.2%；归母净利润50.8/57.7/64.1 亿元，同比+19.1%/+13.5%/+11.1%，对应 PE 分别为 22x/20x/18x，维持“买入”评级。

　　风险提示：产品结构升级不及预期；市场高端化竞争加剧；原材料成本上升；终端消费恢复不及预期等
　　该股最近6个月获得机构34次买入评级、8次增持评级、2次“买入”投资评级、2次优于大市评级、2次强烈推荐评级、2次强推评级、1次推荐评级、1次买入-A的投评级、1次跑赢行业评级。


【08:09 航发控制(000738)：国内航发与国际业务双轮驱动 23年业绩稳步增长】

　　3月28日给予航发控制(000738)买入评级。

　　盈利预测与评级：公司是航发产业链中游控制系统核心供应商，赛道卡位优势明显，下游航发前端与后端需求两旺，同时公司募投项目陆续投产，业务有望迎来快速发展。考虑公司2024经营目标与国内外航发航空产业情况，该机构预计公司2024-2026年的预测归母净利润分别为8.36、10.05、12.23 亿元（24-25 前值为9.76、12.66亿元），对应PE 分别为27.08、22.54、18.51X，维持“买入”评级。

　　风险提示：募投项目进度不及预期风险；产品价格波动风险；军品业务波动的风险；外部国际局势变化风险。

　　该股最近6个月获得机构5次增持评级、4次买入评级、2次跑赢行业评级、2次推荐评级、1次强烈推荐评级、1次增持-A评级。